伯克希爾保險業務再度虧損 利潤連季下滑 巴菲特減持IBM、富國銀行

伯克希爾第二財季每股收益不及預期 本周五公布的財報顯示，截至6月30日的第二財季，伯克希爾每股收益2505美元，市場預期2791美元；二季度凈利潤42.6億美元，折合伯克希爾A股每股2592美元，同比下降約15%，降幅高于上季的5%；剔除一些投資結果的營業收益41.2億美元，折合伯克希爾A股每股2505美元，同比降約11%。 數據顯示，二季度伯克希爾保險業務仍在虧損，二季度虧損2.2億美元，去年同期凈利潤3.37億美元。不過二季度虧損額略低于一季度，一季度報虧2.67億美元，去年同期凈利潤2.13億美元。二季度伯克希爾總股本3041億美元，季末現金和現金等價物264億美元。 二季度伯克希爾的另一大業務——制造、服務和零售（MSR）利潤16.6億美元，同比增長約11%，在去年精密機件制造商PrecisionCastparts和電池生產商金霸王被納入伯克希爾版圖后，已經成為伯克希爾最大的收入源。 投資方面，二季度巴菲特及旗下兩位投資經理斥資30.4億美元購買股票，拋售股票43.6億美元；當季買入232億美元固定收益證券，售出、贖回和到期的這類證券合計203億美元；季末股票投資組合市值約1370億美元。 主要持倉方面，截至二季度末，伯克希爾持有蘋果公司194億美元股權，規模高于一季度末的192億美元；持有IBM股權規模由一季度末的112億美元降至83億美元；持富國銀行股權由一季度末的278億美元降至273億美元。 周五伯克希爾B股收漲0.52%，盤后時段財報公布后股價震蕩，一度跌至178美元，跌超1%，后反彈接近平收，但跌幅又再度擴大，跌超2%。伯克希爾A股周五收漲0.61%，收報創紀錄的27萬美元，盤后持平。 蘋果惹人愛富國銀行招人嫌IBM進入轉型瓶頸 今年二季度巴菲特投資收益同比減少有一個原因在于，去年二季度巴菲特贖回卡夫亨氏優先股，一舉進帳6億多美元。 上述倉位變動的巴菲特主要持倉之中，富國銀行今年以來股價跌約4%，IBM跌約13%，蘋果漲三分之一以上。直到本周，投資蘋果還在為巴菲特日進上億美元。 本周三蘋果公布了優于市場預期的二季度財報，財報公布后，蘋果股價盤后一度漲至157.72美元，漲幅超過5%。由此，持有蘋果約1.35億股的伯克希爾一天內持倉市值凈增加10多億美元。 今年美股銀行板塊總體走高，標普500銀行板塊指數累漲約7%，但富國銀行明顯表現不佳，堪稱今年最不讓巴菲特省心的銀行股。 華爾街見聞此前提到，上周五富國銀行被曝出在客戶不知情的情況下，代客購買汽車保險并收取相關保費，影響約57萬名客戶，超過2萬人的汽車被收回。富國銀行或將支付8000萬美元的賠償金。 這是繼去年賬戶造假之后富國銀行又一次陷入丑聞。受此影響，富國銀行上周五收盤跌近3%，領跌標普500銀行板塊。 本周五，富國銀行向監管機構遞交報告稱，該行的法務損失恐怕超過法務撥備33億美元，遠高于今年一季度預料損失20億美元。美國消費者金融保護局（CFPB）調查凍結富國銀行客戶的賬戶。對偽造賬戶日期的評估范圍擴大至三年以上。更大范圍的檢查可能會發現，造假賬戶“明顯”多得多。 但富國銀行不認為會大幅上調客戶退款規模。報道提到，因為賬戶造假而產生的退款額度為326萬美元。周五盤中富國銀行跌幅擴大，當天收跌1.05%，報52.84美元。 與富國銀行被丑聞纏身不同，IBM則是飽受業績下滑之苦。上月公布的IBM財報顯示，第二季度營業收入同比下降5%，凈利潤同比下降7%。至此，IBM連續21個季度營收下降。 華爾街見聞全天候科技文章提到，據相關統計，在2009年以來，IBM至少出售了10個以上的業務部門，包括業內熟知的PC、x86服務器和芯片制造等。 IBM已經不再是那個曾經輝煌的“巨人”，它的轉型能力似乎沒有業內想象中的那般強大。不斷的萎縮和出售核心業務，使得投資者對IBM的未來正在逐漸喪失信心。（本文略有刪減或改動） 來源：華爾街見聞王維丹