前三季度業(yè)績(jī)出爐：QDII表現(xiàn)最好，股票型基金平均跌13%

每經(jīng)記者｜聶虹    每經(jīng)編輯｜葉峰    

截至昨日（9月28日）收盤，對(duì)于證券市場(chǎng)而言，今年的前四分之三已經(jīng)過完。回顧前9個(gè)月，A股、H股市場(chǎng)均震蕩下行不斷調(diào)整。Wind數(shù)據(jù)顯示，截至9月29日，上證綜指、深證成指和恒生指數(shù)年初至今分別下跌14.69%、 23.91 %和7.12%。

市場(chǎng)的波折下行直接影響到權(quán)益類基金業(yè)績(jī)。Wind數(shù)據(jù)顯示，普通股票型基金和偏股混合型基金前三季度平均收益率均下跌超過13%。市場(chǎng)波動(dòng)下，債券型基金和貨幣型基金彰顯出其抗風(fēng)險(xiǎn)能力。數(shù)據(jù)顯示，債券型基金今年以來平均收益率為2.85%。此外，受油價(jià)上漲，納指持續(xù)沖高等因素利好，今年以來表現(xiàn)最為亮眼非QDII莫屬，年初至今平均收益類達(dá)3.1%。

QDII強(qiáng)勢(shì)入圍 前三季度最高回報(bào)達(dá)29.92%

尤記得今年半年度基金收益排名時(shí)，醫(yī)藥基金尚占據(jù)半壁江山。然而市場(chǎng)總是出其不意，在經(jīng)歷一系列黑天鵝事件后，截至9月29日，醫(yī)藥主題基金大面積跌出TOP50榜單，取而代之的是QDII基金的強(qiáng)勢(shì)入圍。

剔除因大額贖回等原因造成凈值異動(dòng)的基金后，在今年以來前三季度全部非分級(jí)基金收益TOP50中，有45只都是QDII基金,其強(qiáng)勢(shì)可見一斑。以原油投資為首的QDII另類投資基金更是將前5強(qiáng)盡收囊中,其中今年以來業(yè)績(jī)表現(xiàn)最好的嘉實(shí)原油，收益率為29.92%。

除45只QDII型基金外，剩下的5只均為靈活配置型基金。這5只靈活配置型基金分別是富國(guó)精準(zhǔn)醫(yī)療、富國(guó)新動(dòng)力A、富國(guó)新動(dòng)力C、中郵尊享一年定期和交銀優(yōu)勢(shì)行業(yè)，前三季度收益分別是18.97%、17.62%、17.36%、15.91%和10.49%。

普通股票及偏股型基金今年收正數(shù)不足一成

行情不佳，權(quán)益類基金狀況也不甚理想。以普通股票型基金和偏股混合型基金為例，Wind數(shù)據(jù)顯示，這兩類基金今年以來前三個(gè)季度收益TOP20中均有虧損基金上榜。特別是普通股票型基金，只要收益率虧損不超過4.42%即可上榜。此外，數(shù)據(jù)顯示，今年持有普通股票型基金和偏股混合型基金收正幾率分別為4.52%和6.96%，不足一成。

“消費(fèi)+醫(yī)藥”是普通股票型基金TOP20的主題特征。

盡管醫(yī)藥主題基金業(yè)績(jī)?cè)谌径却竺娣e下滑，跌出前三季度全部基金TOP50榜，但在普通股票型基金中仍然表現(xiàn)靠前。其中，上投摩根醫(yī)療健康領(lǐng)漲，今年以來回報(bào)達(dá)6.96%。緊隨其后的交銀醫(yī)藥創(chuàng)新和招商醫(yī)藥健康產(chǎn)業(yè)年初至今也賺得5%以上的收益。

在偏股混合型基金中，前三季度業(yè)績(jī)榜首由交銀阿爾法摘得，這是一只主動(dòng)量化基金。值得說明的是，憑借今年上半年取得的10.38%的收益，交銀阿爾法還是前三季度主動(dòng)量化基金冠軍。

緊隨其后的是富國(guó)醫(yī)療保健行業(yè)和融通醫(yī)療保健行業(yè)A，今年以來賺的10.25%和8.15%的收益。此外，值得注意的一點(diǎn)是，從近三年回報(bào)看，部分近期獲得不錯(cuò)收益的基金三年期表現(xiàn)一般。上榜基金中近三年回報(bào)最多的是易方達(dá)中小盤和交銀阿爾法，三年期回報(bào)均在80%以上。

債券型基金八成收正 首尾業(yè)績(jī)相差超50%

今年債券市場(chǎng)整體表現(xiàn)不錯(cuò)，年內(nèi)收益超7%才有機(jī)會(huì)進(jìn)入債券型基金前三季度收益TOP20榜單。年初至今收益最高的一只債券基金是鵬華豐融，獲得了8.93%的收益。從三年期來看，近期上榜的基金近三年收益均超10%。

值得注意的時(shí)，今年債券違約事件頻頻發(fā)生，一不小心踩雷的基金數(shù)量不多，但也并不算少。Wind數(shù)據(jù)顯示，今年以來虧損在15%以上的有9只（A\C份額分開計(jì)算）。數(shù)據(jù)顯示，年初至今，賺得最多的債券型基金和虧損最多的債券型基金凈值增長(zhǎng)率差距超過50%。

QDII前三季度TOP20收益超20%

QDII基金投資于海外市場(chǎng)，受國(guó)內(nèi)市場(chǎng)影響較小。從投資區(qū)域來看，QDII的主要投向是港股和美股，雖然今年以來恒生指數(shù)下跌7.12%，港股投向QDII受到一定影響，但美股方面，道瓊斯工業(yè)指數(shù)（DJI.GI）今年以來收漲6.96%，美股QDII業(yè)績(jī)隨之節(jié)節(jié)攀升。

今年以來，“原/石油“+”納斯達(dá)克100“稱得上無往不利，相關(guān)主題基金幾乎包攬了QDIITOP20的全部基金。

截至9月29日記者發(fā)稿，NYMEX原油和ICE布油年初至今分別上漲22.4%和24.51%。受益于油價(jià)的攀升，嘉實(shí)原油以29.92%的回報(bào)站上前三季度的QDII基金收益榜首，同時(shí)這也是全部基金今年以來的收益冠軍。此外，前五強(qiáng)中的易方達(dá)原油A人民幣、南方原油A、易方達(dá)原油C人民幣和國(guó)泰大宗商品前三季度的回報(bào)也十分亮眼，分別達(dá)到29.64%、29.41%、29.20%和29.17%。

QDII收益TOP20前五位被原油基金占領(lǐng)，納斯達(dá)克100QDII也不甘示弱，緊隨其后占據(jù)了6-9位。截至發(fā)稿，納斯達(dá)克100指數(shù)年初至今上漲19.28%，而相關(guān)主題基金中收益最高的是廣發(fā)納斯達(dá)克100ETF，今年以來回報(bào)達(dá)到26.01%。從近三年回報(bào)來看，在成立時(shí)間超過三年的上榜QDII中，廣發(fā)納斯達(dá)克100人民幣收益最高，三年時(shí)間賺得超100%的回報(bào)。