這趟超級“過山車”，頂級游資都坐吐了！7天翻倍妖股突爆利空，“孫哥”“炒股養家”跌停板割肉出逃？

每經記者｜何劍嶺    每經編輯｜謝欣    

圖片來源：攝圖網

今日，大盤延續昨日弱勢再度震蕩下跌，幾大指數跌幅均超過1%，其中滬指和深成指都失守了5日均線。在個股方面，漲停個股數量超過80只，跌幅超過9%的個股數量接近150只，科創板個股尾盤跌幅明顯加大。

而對于鼎捷軟件（300378，SZ）的近3萬名股東（2020年一季報數據）來說，大盤的這點小波動也許無法在他們心中激起一點點波瀾——在近3個交易日里，“跌停－漲停－跌停”這樣驚心動魄的“過山車”他們已經坐了好幾回了。

而對于熱衷于炒作熱門概念股的游資來說，在鼎捷軟件上面又是另外一個故事：三大頂級游資昨日聯手用1.5億元將鼎捷軟件頂上漲停板，不過當晚突然遭遇中報預虧的利空，今日股價跌停。在3年半的高位處，這三大游資該如何自救呢？

3年半新高位置連續3日“過山車”

昨日在近3年半的新高漲停板位置買入鼎捷軟件（300378，SZ）的投資者，今日一開盤估計已經懵圈了。

鼎捷軟件今日分時圖

鼎捷軟件直接低開約4%，隨后快速下滑，7分鐘之后就被按在跌停板之上之后，在9:48、9:54和13:56起三個瞬間分別有大約1億元的資金意圖撬板，不過仍未能改變收盤股價跌停的命運。截至收盤，鼎捷軟件跌幅10.00%，收報24.21元/股，昨日高位買入的16.6億元資金悉數被套。

鼎捷軟件近期日K線圖

而就在昨日，鼎捷軟件剛剛迎來了連續7個交易日中的第6個漲停板，收盤價高達26.90元/股，突破了2019年4月初的前期高點，創出自2016年12月初以來3年零8個月的新高！而從7月6日開始，鼎捷軟件連續暴拉5個一字漲停，以7月3日的收盤價計算，短短7個交易日，鼎捷軟件的最高漲幅已經高達93%，接近翻倍！

除此之外，“每經牛眼”注意到，就在7月13日本周一，該股還玩了一把瘋狂的“過山車”。

鼎捷軟件7月13日分時圖

當天，鼎捷軟件延續之前連續5個一字板的強勢，在漲停板位置高開。高開后迅速下滑，跌幅超過9%，逼近跌停。隨后股價又被震蕩拉起，午后一度觸及漲停板。最終收盤大漲8.76%，日K線圖上面留下了一根帶著長長下影的陰“T”字形。

三大頂級游資打板遭遇利空 兩家“割肉”出逃

昨日漲停收盤之后，鼎捷軟件發布了2020年半年度業績預告。

圖片來源：鼎捷軟件公告

公告顯示，2020年上半年，鼎捷軟件的歸屬于上市公司股東的凈利潤預計為“虧損：1,800萬元至1,300萬元”。對此公司稱：“受新型冠狀病毒肺炎疫情影響，同時面對不確定性風險增加，企業客戶緊縮支出等不利因素，對公司經營產生影響，導致營業收入下滑，且預計全年度的財務數據與去年同期相比存在下滑的可能性。報告期內，公司預計2020年上半年非經常性損益對歸屬于上市公司股東凈利潤的影響金額約為800萬元。”

雖然對一個2019年年報歸母凈利潤為1億元的公司來說，2020年中報預虧的金額相對不算太大，但對于昨日強勢打板、博2020年中報利好的資金來說，卻是個大麻煩。

圖片來源：深交所

昨日深交所龍虎榜數據顯示，中信證券股份有限公司上海溧陽路證券營業部、華鑫證券有限責任公司上海茅臺路證券營業部、國泰君安證券股份有限公司南京太平南路證券營業部分別位居鼎捷軟件的買1、買2、買4席位，分別凈買入6700萬元、5390萬元、2671萬元，累計凈買入近1.5億元。此外還有一個機構專用席位位居買5，凈買入2619萬元。

“每經牛眼”注意到，上面提到的這三個營業部，或許均為近期市場上最為熱門三大頂級游資席位。

主導中信證券上海溧陽路證券營業部席位的人據傳是孫煜，在江湖上被稱作“孫哥”，其操盤風格大開大合，從前光大杭州慶春路轉移陣地之后，交易量迅速上升成為圈內第一。

華鑫證券有限責任公司上海茅臺路證券營業部據傳是著名游資“炒股養家”的專用席位，他寫下的《養家心法》也曾是不少股民的操作“圣經”。

而國泰君安證券股份有限公司南京太平南路證券營業部據傳是另一個著名游資“作手新一”的專用席位，傳說他在2012年以10萬元作為啟動資金，僅用了七年時間便成功積累到上億身家。

圖片來源：Wind數據

而從鼎捷軟件7月6日至7月13日的龍虎榜統計數據來看，上述三大頂級游資前期并未出現在買5和賣5席位之中，直到昨日才動用累計近1.5億元資金打板重倉殺入。今日鼎捷軟件突遭跌停，這三大頂級游資大概率被套，他們究竟是“接了最后一棒”還是會找機會出逃呢？

圖片來源：深交所

今日收盤后龍虎榜數據顯示，“作手新一”似乎沒有放棄鼎捷軟件，旗下的國泰君安證券股份有限公司南京太平南路證券營業部位居買3席位，再度凈買入2420萬元。而“孫哥”和“炒股養家”聯手跌停板上“割肉”出逃，中信證券上海溧陽路證券營業部和華鑫證券有限責任公司上海茅臺路證券營業部分居賣1和賣2席位，分別凈賣出6038萬元和4959萬元。

傍上工業富聯“大樹”連續暴漲

Wind數據顯示，鼎捷軟件主要以制造業、流通業及微型企業的信息化建設與管理軟件應用咨詢、銷售與服務為主營業務。作為本土優秀的ERP產品與服務提供商，面對融合自動化、信息化以及物聯網、云計算、大數據的轉型浪潮，公司不斷開拓并積累在制造、流通兩大產業領域的核心競爭力，立足應用價值戰略基石，為企業提供可效益落地的智能+整合方案與服務，幫助企業積極變革運營模式，實踐智能+轉型。

此次鼎捷軟件自7月6日起的連續暴漲，與公司“撒手神州信息，投奔大款工業富聯”有關。

圖片來源：鼎捷軟件公告

7月5日晚間，鼎捷軟件發布題為《關于股東協議轉讓公司股權暨權益變動的提示性公告》。公告稱：為滿足股東資金需求，同時為上市公司引入新的戰略投資者，公司股東DC Software、Talent與工業富聯簽署了股份買賣協議，DC Software 擬將其持有的鼎捷軟件股份39,971,265 股，占公司總股本的15.19%，全部以協議轉讓的方式轉讓給工業富聯，轉讓價格為14元/股，股份轉讓價款總計人民幣559,597,710元。

圖片來源：Wind數據

值得注意的是，鼎捷軟件股權結構相對分散，單一股東的持股比例均為30％以下，無控股股東或實際控制人。公告同時表示，公司股東TOP、新藹咨詢、孫藹彬、葉子禎與工業富聯簽署了《一致行動人協議》，各方達成一致行動人關系。本次權益變動后，工業富聯及其一致行動人將合計持有鼎捷軟件60,127,027股股份，占公司剔除回購專用賬戶股份后總股本的22.85%，將成為公司第一大股東。

Wind數據顯示，鼎捷軟件的凈利潤從2017年起，逐年保持兩位數的增長幅度，不過在2020年出現了惡化。公司2019年實現營業收入14.67億元，實現凈利潤1.04億元；到2020年一季度，營業收入為2.31億元，僅完成了去年全年營收的約16％，且一季度凈利潤虧損了5323.31萬元，歸母凈利潤和扣非歸母凈利潤同比下滑幅度均超過300%?。?

圖片來源：Wind數據

據工控網報道，對鼎捷軟件來說，背靠工業富聯這一工業互聯網“大樹”，利于其業績回歸正軌，未來業務與工業富聯之間形成協同效應。

鼎捷軟件董事長葉子禎先生表示，在政府大力推行“新基建”的時代背景下，傳統制造業以數字化、智能化改造升級，迎接新機遇，也是制造業高質量發展的必然之路。作為國內領先的企業數字轉型解決方案服務提供商，鼎捷軟件貫徹“智能＋”的戰略方針，在“后疫情”時代，鼎捷軟件期待能夠與工業富聯在智能制造、工業互聯網領域實現優勢互補，有效實現IT＋OT融合，助力制造業企業數字化、智能化轉型升級。

傍上了工業富聯這棵“大樹”，自然讓各路資金對鼎捷軟件的未來充滿了想象，股價連續暴力拉升也就不奇怪了。

背后的兩家A股上市公司或“雙贏”

而這一起股權轉讓，或許也能夠讓鼎捷軟件背后的兩家A股上市公司實現“雙贏”。

據中訪網財經報道，DC Software為深市上市公司神州信息的下屬子公司。神州信息的資金狀況看起來似乎一直不錯，據其年度報告顯示，2015年至2019年期間，貨幣資金期末余額分別為18.96億元、17.48億元、17.81億元、15.18億元、14.49億元。但需要注意的是，神州信息的短期借款一直居高不下，2015年至2019年期間，短期借款期末余額分別為10.06億元、11.54億元、14.47億元、16.66億元、9.525億元。

神州信息的“存貸雙高”或將其資金充裕的假象打回原形。以2019年為例，依據銀行存款期初余額148366.65萬元、銀行存款期末余額135016.85萬元，以及當期利息收入636.03萬元來估計，神州信息的存款利率僅0.45%；依據短期借款期初余額166608.26萬元、短期借款期末余額95247.95萬元，以及當期利息支出8037.63萬元來估計，神州信息的貸款利率高達6.14%。

進入2020年，神州信息的資金狀況似乎進一步變差。據2020年一季度報顯示，公司貨幣資金余額驟然減少60.72%。這一切都反映出神州信息處于嚴重缺錢的境地。而賣掉所持鼎捷軟件股份所獲得的這筆5.60億元現金，或許能緩解神州信息的資金壓力。

其實，神州信息對鼎捷軟件的減持計劃在2019年4月就已經啟動。據鼎捷軟件2019年4月30日公告，合計持有其21.50%股份的DC Software、Talent Gain計劃在公告發布之日起十五個交易日后的六個月內，通過集中競價與大宗交易的方式合計減持公司股份不超過總股本比例2%。但斷斷續續的減持也難解資金問題，捉襟見肘的神州信息索性在這次交易中將剩余所持股份全部轉讓。

而據工控網報道，富士康作為一家制造型企業，工業富聯身負代工基因，如何成為一家智能制造高端企業？并購或者參股工業軟件是一個不錯的方法。工業富聯此次收購鼎捷軟件就是工業富聯的雄心所在。工業富聯自2015年成立以來，2019年入選了十大跨行業跨領域工業互聯網平臺。

在工業互聯網和智能制造的業務領域中，ERP、MES、WMS、SCM等工業軟件的應用和產品能力，很大程度決定了工業智能時代從3.0過渡到4.0的進程。傳統的工業制造業企業面臨著信息孤島、缺乏頂層設計、建設多個垂直應用軟件的問題。即便積累了海量數據，但受限于企業自身的生產、管理與運營數據融合的挑戰，導致這些數據無法真正為企業創造核心價值。工業富聯正是意識到了這一行業企業面臨普遍的痛點，希望通過此次和鼎捷軟件的合作，將自身數字化工業的整體能力與鼎捷軟件在工業軟件方面的設計、研發、運維等能力深度結合，提高數字化工業制造業軟硬件以及各流程數據的整體融合，實現OT與IT技術的創新融合。

當然，對于普通投資者來說，鼎捷軟件背后的股權變更和涉及的上市公司的雄心大志也許不是最讓人感興趣的地方。未來鼎捷軟件的股價將如何走，高位入局的頂級游資會如何自救，也許才是最值得關注的。

（本文部分內容綜合自每日經濟新聞、中訪網財經、工控網等。）

（本文僅供參考，不構成買賣依據，入市風險自擔。）