匯金增持四大行提振信心！光伏鋰電發力，滬指收復3100

每經記者｜劉明濤    每經編輯｜趙云    

昨日晚間，中央匯金公司宣布增持工商銀行、農業銀行、中國銀行、建設銀行的金額分別約為1.30億元、1.36億元、0.94億元、1.17億元，合計約4.77億元，從歷史回顧看，匯金公司的增持有助于提升市場情緒，并且對市場短期有明顯的支撐作用。

今日早盤，滬深兩指雙雙高開，盤中雖一度震蕩走低，但午市收盤前，在光伏和新能源車的帶動下，股指快速沖高，截止午間收盤，上證指數上漲0.82%，報收于3104點，深成指上漲0.69%，創業板指數和科創50指數也有不同程度上漲。北向資金半日則凈買入近60億元。

板塊方面，鋰電池、光伏題材午前拉升，汽車產業鏈持續活躍，保險、銀行漲幅靠前，而前半周走勢略強的人工智能、消費電子以及半導體表現低迷。

根據中汽協數據，8月國內新能源車銷量為84.6萬輛，同比增長27%，環比增長8%；新能源車滲透率達到32.77%，環比增加一個百分點。根據乘聯會預測，9月國內新能源乘用車零售銷量有望達到75.0萬輛，同比增長22%、環比增長5%，新能源車滲透率約為37.9%。

隨著新能源車銷量逐步走高，充電樁行業需求高速增長，尤其是海外充電樁建設或將進入發力期。

充電模塊層面，模塊功率大型化有利于攤薄成本，但需綜合考慮發熱和維護成本；如用于電堆產品還需考慮最小調用單元的問題。隨著SiC的應用普及，有望在高功率模塊上率先鋪開，而獨立風道/全灌膠等方案主要用于增加產品可靠性。

充電樁層面，電堆產品通過靈活調用，可以有效提升充電模塊利用率，順應未來大功率充電趨勢。而電堆產品也實現了充電模塊與充電槍在集成層面的隔離。在此背景下，綜合客戶體驗和成本兩方面，我們認為充電槍有望率先實現液冷。而小直流產品不僅更適合目的地充電場景，更由于其在通信層面的優勢，未來有望在小區充電場景取代傳統交流樁。

光大證券分析指出，產品的快速進步是市場競爭的結果，也是企業產品戰略的體現，因此看好技術實力強，對市場需求把握精準的頭部充電模塊廠商、充電樁廠商。

這里，通過整合天風、安信、國信等10余家券商最新研報信息，為粉絲朋友帶來4家公司簡介，僅供參考。

1、星云股份

與時代星云合作，有望推動儲能和充電樁放量。2023年公司預計和時代星云關聯銷售4億元，關聯采購1億元，公司與時代星云、星云智慧合作，有效資源整合，隨著項目的持續推進，有望推動儲能和充電樁業務放量。

——中郵證券

2、永貴電器

聚焦新能源汽車高壓連接器，尤其是在充電槍，液冷超充領域，公司新能源汽車業務有望憑借技術、運營效率和優質客戶資源獲得更多市場份額。看好公司中長期發展。

——東興證券

3、盛弘股份

作為行業頭部企業，產品豐富，客戶優質廣泛。公司“充電模塊、整樁、電堆一體化”布局完備，擁有超過50款不同規格的充電產品，200多種獨有充電控制技術，產品應用已覆蓋全國100多個城市，能夠滿足充電行業客戶幾乎所有方案需求。與充電運營商、電動車企等均建立了良好的合作關系。

——申港證券

4、國軒高科

公司海外產能布局進展順利，有望持續提供動力電池產能。另外，公司與相關企業和高校達成緊密合作促進研發，共筑動力電池行業穩固地位。

——華創證券