AI賽道盤前丨阿里云宣布與月之暗面“聯姻”， AI賽道深度回調或迎布局機會

7月8日，A股三大指數集體走低，市場超4800股下跌，數字貨幣、軟件、游戲等板塊跌幅居前，電力、銀行板塊抗跌。截至收盤，上證指數跌0.93%報2922.45點，深證成指跌1.54%，創業板指跌1.62%，AI概念深度回調。AI產業鏈：人工智能AIETF（515070）跌1.23%；AI基礎層：數據ETF（516000）跌3.69%，云計算50ETF（516630）跌2.95%；AI應用層：機器人ETF（562500）跌3.11%；游戲ETF（159869）跌3.77%。

7月8日，阿里云宣布與月之暗面、智聯招聘達成合作。阿里云的算力和大模型服務平臺，助力月之暗面提升模型推理效率，加速Kimi智能助手實現技術突破。

西部證券分析認為，阿里巴巴向微軟看齊，投資智譜AI、百川智能、月之暗面、Minimax等國內大模型“獨角獸”，多方押注期望投出中國的OpenAI。這些公司有國內頂級的人才，目前也各自擁有代表模型及產品，未來有望成為國內AI發展的中堅力量。

新一輪AI浪潮來臨，多個賽道有望受到催化

（1）人工智能AIETF(515070)：多模態大模型迭代升級，AI王者歸來

（2）云計算50ETF(516630)：AI崛起，算力先行，國產算力扛大旗

（3）數據ETF(516000)：大模型狂飆，數據要素助力AI新格局

（4）機器人ETF(562500)：AI賦能，具身智能浪潮來襲

（5）游戲ETF(159869)：游戲牽手AI，迎行業生產力變革

（6）恒生科技指數ETF(513180)：港股科技龍頭，助力AI模型迭代