光模塊CPO早盤沖高，創業板人工智能ETF華夏（159381）漲1.36%，新易盛漲超8%

5月8日，A股主要指數低開，盤面上熱點繼續輪動，光模塊、光通信概念表現活躍。截至9點42分，創業板人工智能ETF華夏（159381）漲1.36%，第一大重倉股新易盛漲超8%，中際旭創、天孚通信、博創科技、首都在線、兆龍互聯等紛紛跟漲。

國盛證券分析師認為，從政策需求看，關稅壓力正在逐步釋放，市場對此逐步形成預期，光通信行業有望得到估值修復；從需求維度看，國內如新易盛、仕佳光子等光模塊廠商業績仍保持極高增速，海外下游廠商如谷歌等仍保持高Capex指引，AI敘事邏輯并未發生改變；從持倉結構看，在關稅政策導致光通信板塊的下跌過程中，大量資金離開光通信板塊，籌碼結構明顯改善，市場情緒回暖后光通信板塊將成為新增資金彈性最大板塊，建議重視回調機會。

把握光模塊等AI算力修復行情，不妨關注創業板人工智能ETF華夏（159381），綜合費率位居人工智能ETF內最低一檔，年管理費率為0.15%，托管費率為0.05%，連續兩日獲資金加倉。該ETF跟蹤創業板人工智能指數，日內漲跌幅彈性為±20%，指數成分股總市值中位數不超過200億元，整體偏向中小市值風格。行業分布上，該ETF光模塊、云計算含量較高。