光模塊CPO蓄力調整，5G通信ETF、創業板人工智能ETF跌超1%，中際旭創跌超5%

7月7日，A股市場整體回調，光模塊CPO、光通信等AI硬件方向領跌，中際旭創、天孚通信盤中跌超4%，新易盛跌超2%。截至10:36，光含量高的創業板人工智能ETF華夏（159381）跌超1.4%，盤中獲得資金關注；聚焦AI算力+6G+消費電子終端的5G通信ETF（515050）跌超1.5%，盤中成交額已突破1.3億元。

近期在多重催化下AI算力方向快速修復，短期蓄力回調提供低位布局窗口。據媒體報道，隨著英偉達GB200量產進入高峰，下一代AI服務器芯片GB300也即將于2025年下半年上市，將帶動配套算力設施量價齊升。在此前的股東大會上，黃仁勛指出，英偉達正處于為期十年的AI基礎設施建設浪潮的起點。目前全球AI發展尚處于早期，推理訓練測算力消耗快速增長，產業鏈有望持續保持高景氣度。

銀河證券表示，目前時點為AI預期的底部區域，AI算力產業鏈預期會不斷復蘇，帶來新一輪的投資機遇顯現。包括算力AI產業鏈邊際改善，衛星互聯網＋量子科技方興未艾，具體子板塊表現在運營商、光通信、衛星互聯網及量子科技等方面。

布局AI算力、英偉達、蘋果產業鏈，可關注5G通信ETF（515050），跟蹤中證5G通信主題指數，深度聚焦英偉達、蘋果、華為產業鏈，覆蓋了多個AI算力、6G、消費電子、半導體、PCB、通信設備、服務器、光模塊、物聯網等細分行業的龍頭個股。相關ETF全稱：華夏中證5G通信主題ETF（515050），場外聯接(A類：008086；C類：008087)。

追求更高彈性可關注創業板人工智能ETF華夏（159381），跟蹤創業板人工智能指數，選取創業板上市的AI主業公司，日內漲跌幅限制為±20%。目前年管理費率為0.15%，托管費率為0.05%，場內綜合費率在可比基金中最低。行業分布上，指數光模塊權重超33%，前3大成分股囊括中際旭創、新易盛、天孚通信三大光模塊龍頭，前十大成分股包含北京君正、全志科技兩大芯片設計公司，以及軟通動力、潤澤科技、光環新網、網宿科技、深信服等IDC、云計算、數據中心行業龍頭公司。