直銷銀行發力定期理財品 線上質押貸款提升流動性

每經編輯｜每經記者 張威 發自北京    

每經記者 張威 發自北京

銀行系互聯網理財產品也開始推“定期”概念。

昨日（8月7日），民生直銷銀行推出“定活寶”。據記者了解，該產品首期為“智富計劃”，預期年化收益率為6%。客戶持有后可用于質押，線上實時獲取貸款，同時提升資金的流動性。

某證券公司理財分析師向《每日經濟新聞》記者表示，隨著“寶寶”類理財產品收益率下滑，定期理財產品會逐漸吸引客戶購買。

定期產品可線上質押貸款

“寶寶”類理財產品憑借其高流動性、靈活性及高收益等特性，受到投資者喜愛。然而，今年以來，“寶寶”類理財產品收益率全面下跌。

隨著各類互聯網定期產品出現，銀行系互聯網理財產品也開始在“定期”概念上發力，新一輪互聯網理財爭奪戰似乎又將拉開。

據了解，定活寶是一款立足低門檻、高收益的定期產品，同時主打高流動性，即客戶持有產品后可用于質押，線上實時獲取貸款，大大提升了資金的流動性和利用率，該產品銷售期僅4天，每天推出5000萬元，額度在2億元左右。

實際上，此前已有銀行研究傳統理財產品用于質押貸款業務。2012年，招商銀行、興業銀行、光大銀行等相繼開始推出了個人理財產品質押貸款，以緩解投資者的現金緊急需求。不過，對于線上理財而言，通過質押貸款方式來提升產品流動性，還是一種創新。

定期類理財產品因為兼顧保障與收益，一經推出就受到投資者熱捧。據記者了解，民生銀行該款產品背后對接的是民生銀行資產池和光大永明智富計劃，昨日上線5000萬元，十幾分鐘就已售完。業內人士認為，在互聯網理財產品收益下滑較低位時，投資者對定期產品的需求較大。

某民生直銷銀行人士告訴《每日經濟新聞》記者，因為直銷銀行是一個銀行，存貸匯產品都需要有，如意寶只是直銷銀行組成部分，定活寶是直銷銀行的類別產品，接下來，直銷銀行肯定會推出系列產品，包括貸款產品。

該人士告訴記者，定活寶的主要特點是 “活”，可以提供質押貸款，因為過去這種產品不提供流動性，銀行很多產品都不提供流動性，“一般購買產品的客戶只需要在急需資金的時候才會質押貸款，雖然貸款利率會高于產品收益，但長期收益不會有損失。保險產品如果退保都會有一定的退保費，本息可能都會受到影響。”

互聯網理財或趨定期化

銀行涉足互聯網定期理財會否對自身存款業務造成沖擊？

“對傳統存款不會構成沖擊，也就賣了幾億元，對銀行存款規模影響微不足道，但是對于民生直銷銀行卻很有意義。”上述民生直銷銀行人士這樣回答記者的疑問。

據了解，傳統銀行理財方面，目前產品多為半年以內的中短期投資，收益率大多在5%～6%，投資門檻多為5萬元以上。銀行自有理財產品一般都遵守理財產品的風險評估，第一次需面簽，但基金公司和保險公司的產品不需要面簽，只需在網上做一個風險評估即可，一定程度上節約了時間和成本。

上述證券公司理財分析師對《每日經濟新聞》記者表示，民生直銷銀行定活寶是一種互聯網金融領域的創新。對于客戶而言，最關鍵還是要看產品收益率和風險情況，對于流動性的優惠條件，不是每個人用得上。“之前寶寶理財產品收益率高、流動性好、門檻低是其吸引客戶的主要原因，但是現在利率都在4%左右，從收益率上來說很難吸引客戶。而定期產品收益率高，門檻低，流動性也好，會成為吸引客戶的又一新產品，銀行也會在這塊投入精力。”上述證券公司理財分析師稱。

但是，亦有銀行理財人士向記者表示，理財定期化收益率比較高，理財資金投向哪里，是否需要銀行自墊資金，也值得進一步探討。

另有股份行理財人士向《每日經濟新聞》記者表示，從民生直銷銀行推出定活寶，可在一定程度上判斷未來直銷銀行的發展方向。