姜洋：加快推進期貨經營機構創新發展

9月17日，“2014年期貨經營機構創新發展研討會”在京舉行。中國證監會副主席姜洋表示，要從五個方面加快推進期貨經營機構創新發展。

他說，一是堅持服務實體經濟發展，緊緊圍繞實體經濟需求推進產品和業務創新，不能脫離實體經濟需要和規避監管搞創新；二是努力增強競爭力，進一步明確期貨經營機構作為期貨及衍生品服務提供商的基本定位，重點提升風險控制能力、期現結合服務能力、產品設計與定價能力、交易能力和跨境服務能力；三是切實保護投資者合法權益，完善投資者適當性制度，加強期貨經營機構風險揭示和信息披露，推進行業誠信文化建設，嚴厲打擊違法違規行為；四是強化合規與風險防范，期貨經營機構的產品和業務創新要與自身的風險管理能力相匹配，創新發展權利要與風險防范責任相掛鉤；五是完善創新制度保障，推進《期貨法》立法，加快監管轉型，完善配套制度，為創新發展創造寬松有序的環境。

姜洋指出，過去十年間，我國期貨市場取得了跨越式發展：市場規模快速增長；法規制度和監管框架基本形成；運行質量不斷提升；市場功能逐步發揮。當前,我國正處于全面深化改革的關鍵時期，促進實體經濟轉型升級、金融市場改革以及我國對外開放步伐的加快，都對積極發展期貨及衍生品市場發展提出了迫切需求。今年5月國務院發布《關于進一步促進資本市場健康發展的若干意見》，證監會日前發布《關于進一步推進期貨經營機構創新發展的意見》，為期貨市場以及期貨經營機構的創新發展提供了新機遇，提出了新要求。

姜洋表示，期貨經營機構是推進期貨市場功能發揮和服務實體經濟發展的重要一環。過去十年來，我國期貨經營機構在推進期貨市場創新發展方面取得了突破性進展。下一步，要著重解決“大市場”與“小行業”的矛盾。一方面，要加快形成開放、包容、多元的行業格局，建立健全包括期貨經紀、投資咨詢、中間介紹、資產管理、風險管理等在內的多元業態。另一方面，要加大期貨經營機構做優做強的支持力度，引導中小期貨經營機構差異化競爭和專業化發展，鼓勵有條件的期貨公司開展集團化經營，努力打造一批具有國際競爭力、以風險管理和資產定價為核心業務的衍生品服務集團。

中國證監會主席助理張育軍在總結講話中表示，大力推進期貨經營機構創新發展，是當前和今后一個時期監管部門、自律組織和全行業共同面臨的重要任務。要切實抓好期貨經營機構創新發展的重點工作，扎實推進風險管理公司業務試點，加快發展期貨資產管理業務，穩步發展場外衍生品業務，探索培育發展專業交易商。

他強調，期貨經營機構要始終將合規風控貫穿于創新發展全過程，把投資者合法權益保護放在首位，堅持誠信守法，恪守職業底線。要加大人才培養力度，建立人才培養長期規劃、人才激勵約束長效機制、人才認證與評價體系，健全人才退出機制，為創新發展提供人力資源支持。

全國人大財政經濟委員會副主任委員、《期貨法》起草小組組長尹中卿指出，期貨經營機構的轉型、創新和發展離不開市場的需求，離不開政策的激勵，應該加快政策創新和立法規范，促進期貨公司向資產管理機構轉型、向風險管理機構轉型、向金融衍生品服務商轉型、向互聯網金融提供商轉型、向國際化期貨經營機構轉型。

他表示，在起草《期貨法》的過程中，著重從以下幾個方面來研究和解決造成期貨經營機構經營困境的政策、法律制度與障礙：一是著重增加期貨經營機構主體，來推動期貨行業結構創新；二是擴大期貨公司的業務范圍，推動經營方式轉型；三是嚴格期貨公司進入和退出程序，推動市場主體規范；四是完善期貨公司的行為規范，推動防范風險創新；五是健全監管制度的安排，推動監管模式創新。

中國社會科學院副院長李揚圍繞互聯網金融，對美國與中國金融市場創新的最新情況進行了對比和介紹。他說，為應對互聯網金融挑戰，應進一步推動利率市場化；應在混業經營的框架下發展直接融資；應推動支付清算機制市場化；應對互聯網金融進行更好的監管。

此次研討會由中國期貨業協會聯合上海期貨交易所、鄭州商品交易所、大連商品交易所、中國金融期貨交易所、中國期貨保證金監控中心共同主辦。來自立法機關、監管部門、學術機構、自律組織、現貨企業、期貨經營機構、境外對沖基金以及媒體的代表參加了本次大會。