6月券商質量評價成績單出爐！統計結果告訴你四大問題值得關注

每經編輯｜ 趙陽戈    

每經記者 趙陽戈

經歷1個月時間的洗禮，6月份的主辦券商執業情況評價成績單出爐！每經投資寶（微信公眾號：mjtzb2）看到，6月份，除了銀河證券蟬聯評價點值第一之外，其余前五中的四個主辦券商全部都換了容顏，東方財富、華融證券、華泰證券、中金公司、五礦證券這4家躋身并列第二。另外，國金證券、華林證券、中航證券、開源證券這4家，此番則因為負面行為記錄數較業務量比值高而被股轉系統點名。

75家涉及負面行為

每經投資寶（微信公眾號：mjtzb2）在股轉系統官網上看到，7月11日，6月份主辦券商的執業質量評價結果出爐，結果顯示，整體上共計有95家主辦券商參與評價，其中中信證券（山東）并入其母公司中信證券合并評價，東方花旗并入其母公司東方證券合并評價。其中，32家主辦券商評價點值在90（含）點以上，占比34.41%（5月40.86%）；37家主辦券商評價點值在80（含）-90點之間，占比39.78%（5月30.11%）；16家主辦券商評價點值在70（含）-80點，占比17.21%（5月18.28%）；8家主辦券商評價點值在70以下，占比8.60%（5月10.75%）。評價點值排名前五的主辦券商為銀河證券、東方財富、華融證券（并列第二）、華泰證券（并列第二）、中金公司（并列第二）、五礦證券（并列第二）。而在5月份，評價點值排名前五的主辦券商為上海證券、銀河證券（并列第一）、財富證券、第一創業（并列第三）、九州證券（并列第三）、世紀證券（并列第三）。對比來看，除了銀河證券保持了高水準蟬聯第一之外，其余四個席位都已煥然一新。

值得注意的是，6月股轉系統共記錄負面行為315條，涉及75家主辦券商。其中，推薦掛牌類68條，占比21.59%；推薦后督導類115條，占比36.51%；交易管理類79條，占比25.08%；綜合管理類53條，占比16.82%。負面行為記錄數在5條（含）以下的主辦券商58家，合計占總記錄數的45.08%（5月30.07%）；負面行為記錄在5-20條（含）之間的主辦券商15家，合計占總記錄數的40.32%（5月52.72%）；20條以上的主辦券商2家，合計占總記錄數的14.60%（5月17.21%）。

從統計結果看，推薦掛牌類負面行為記錄數與其業務量比值最高的為國金證券；掛牌后督導類負面行為記錄數與其業務量比值最高的為華林證券；交易管理類負面行為記錄數與其業務量比值最高的為中航證券；綜合管理類負面行為記錄數與其業務量比值最高的為開源證券。

四大問題暴露

據股轉系統統計分析稱，6月份的結果暴露了四個需要重點關注的問題：

其一，推薦掛牌類中，負面行為清單第1條和第5條問題突出，主要集中在通過BPM報送申請掛牌材料被駁回、反饋回復文件上傳位置錯誤、披露文件存在多處錯誤等情形。

其二，掛牌后督導類中，負面行為清單第14條和15條問題突出，第14條問題集中在復牌申請提交不及時、生效日期有誤、未蓋章等情形；第15條發行備案申請反饋問題主要集中在中介機構未就是否存在股份代持、持股平臺等情形發表明確意見，未充分披露投資者適當性認定依據，認購對象未按期繳款，關聯方未回避表決，對賭、回購等特殊條款合法合規性存疑，發行備案文件中計算、文字錯誤等問題。

其三，交易管理類中，負面行為清單第22條和23條問題突出，即開盤未報價，和在前次做市申報撤銷或其申報數量經成交后不足1000股的，未在5分鐘內重新報價。

其四，綜合管理類中，負面行為清單第32條問題突出，主要集中在變更主辦券商業務中承接主辦券商持續督導協議未按照模板文件第一條及第四條列全相關信息，掛牌時采取協議轉讓方式的申請文件中股東大會召開日期與股東大會決議不一致、股東大會決議中未列明股票轉讓方式也未提供相關議案等問題。